Еженедельный обзор ПАММ-счетов PrivateFX - GAS (2627) Повторный обзор памм-счета GAS. Посмотрим что изменилось и верный ли был анализ. Я никогда не оправдываюсь если ошибся, поэтому, если была ошибка об этом будет сказано.
Анализ того что получилось на данный момент по результатам данных с терминала, то есть данные 100% корректные и полные.
За все время управ заработал $11 тыс., зафиксированная официальная просадка 38%. Судя по таблице доходности, вроде бы хорошие результаты.
Всего 664 сделки, инструменты основные валютные пары и кроссы.
Доходность
Вероятность прибыли 61% со средним значением $63 или 34 пункта, вероятность убытка 39% со средним значением -$56 или 62 пункта. Профит фактор в деньгах 1,8. (Примечание: в пунктах были нивелированы все пункты по одновременным входам множеством мелких сделок и закрытые в одно время, по сути это одна позиция и считается как одна сделка.) Убыток в пунктах до корректировок -9021 пункт, после корректировок -421 пункт. В любом случае это убыток, а не прибыль и профит фактор = 0,97 (меньше 1). Учитывая 664 сделки мы получаем матем. ожидание на сделку -421/664 = -0,6 пункта. Наглядный пример теории вероятности. -0,6 пункта это примерно чуть меньше спреда и комиссии, соответственно итоговая доходность стремится к нулю как при нормальном распределении вероятности. Это значит что сигналы, по которым осуществляются входы не дают никакого эффекта для увеличение вероятности прибыли в свою пользу. С этим разобрались.
Итоговая доходность в деньгах, а всем нужны ведь деньги, а не пункты, складывается с двух частей:
Первая часть от чего зависит доходность это эффективность входов, чтобы сдвинуть вероятность прибыли в свою пользу. Этого на памм-счете нет.
Вторая часть от чего зависит доходность это управление лотностью сделок или манименеджмент. Это относится к математике на форексе. Профит фактор в деньгах 1,8, а в пунктах 0,97. Это показывает что сумма прибыли в деньгах в 1,8 раза выше, чем сумма убытков. В пунктах суммы соответственно почти равны (ПФ 0,97). Такое сочетание можно получить исключительно за счет использования мартингейла и больше никак. Даже усреднения не помогут это сделать в долгосроке ибо при одинаковой лотности будет и одинаковый результат как у пунктах, так и в деньгах и равен небольшому убытку.
Чтобы у всех были одинаковые термины, то мое понимание:
усреднение - открытие еще одной сделки по той же паре с тем же лотом и в том же направлении, что и предыдущая неудачная незафиксированная сделка через определенное количество пунктов.
мартингейл - открытие еще одной сделки с увеличенным лотом в любом направлении после предыдущей неудачной как незафиксированной так и зафиксированной сделки через определенное количество пунктов.
То есть главное в мартингейле это правило: если закрыл или висит убыток стандартным лотом, следующую сделку открываю с увеличением лота, если закрыл прибыль следующая сделка открывается стандартным лотом. Расчет на теорию вероятности, что с каждым новым открытием сделки вероятность получения прибыли возрастает и уж с N-го количества попыток вы все равно угадаете и получите прибыль, которая покроет если не весь, то бОльшую часть убытка.
визуально это выглядит так
неудачные сделки с минусом и низким лотом, удачные сделки с мартингейлом с прибылью и высоким лотом. Все сделки обычно закрываются в одно время, чтобы вывести всю позицию в плюс.
посмотрим что было в прошлом обзоре
"Обзор памм-счета особого анализа не требует, достаточно посмотреть на сделки
Те кто знаком с торговыми системами прекрасно знают что такое усреднение, сетка и мартингейл - это путь к сливу счета.
Данный счет имеет все эти признаки. Сделки отрываются сериями пока не получится суммарный профит. Максимальная просадка зафиксирована 38% и возможно что она была намного больше.
Убытки не закрываются, а открываются дополнительные сделки для усреднения. Последняя серия по Австралийцу открыта 4,5 лота на 25 тыс. дол, и еще бы 500 пунктов не в ту сторону и счета нет, а при дополнительных сделках для усреднения еще меньше.
Возможно что есть какие-то сигналы, по которым открываются сделки, но первый ложный сигнал и хороший тренд в другую сторону приведет к потере счета. Такие системы могут жить от пары месяцев до года, в зависимости от заложенных рисков."
То есть в целом все верно, ошибки не было, единственное что изменилось это отношение управляющего к рискам.
Риски
За все время мы видели один явный провал по евродол. Как раз сильный безоткатный тренд, который привел к итоговому убытку около 14%. ОУ памм-счета составляет 33%. Средняя загрузка на сделку 1,12%, максимальная 4,87%. Для таких счетов я считаю и нужно ставить ОУ, так как у самой торговой стратегии на мартингейле заложен риск слива 100% счета. Судя по среднему кол-ву -60 пунктов, управ все таки контролирует риски и закрывает их раньше чем наступает глобальный стопаут. То есть контроль рисков все таки есть + физический ОУ.
Вывод:
Эффективности сигналов на открытие позиций нет. Доходность счета достигается за счет мартингейла. Контроль за рисками есть и явные убыточные серии закрываются при ощутимом, но не катастрофичном убытке. При правильной оценке рисков счет может зарабатывать долгое время, но все зависит от наличия на рынке сильных безоткатных трендов. На данный момент как раз период таких трендов скорее всего до Нового года и результаты могут ухудшится.